文章目录
- 一、A股与美股对冲互补投资方案
- 1. 现象与逻辑
- 2. 对冲互补投资思路
- 3. 资金分配样例
- 4. 最大化收益的关键
- 二、对冲互补投资思路
- 1. 资金分配原则
- 2. 动态调整机制
- 3. 对冲操作
- 三、投资方案样例
- 1. 初始资金分配（假设总资金10万元）
- 2. 动态调整举例
- 情景一：美股进入牛市，A股震荡
- 情景二：A股进入牛市，美股高位震荡
- 情景三：全球风险事件，市场大跌
- 四、操作细节与注意事项
- 五、样例操作流程
- 六、基于神经网络的A股美股对冲投资策略
- 1. 策略流程
- 2. 代码实现（PyTorch LSTM，A股与美股对冲）
- 七、总结
一、A股与美股对冲互补投资方案
1. 现象与逻辑
- 美股“熊短牛长”，A股“熊长牛短”，两者大部分时间呈现负相关。
- 当美股基金上涨时，A股基金往往下跌，反之亦然。
- 利用负相关性进行对冲，可以降低组合波动、提升收益稳定性。
2. 对冲互补投资思路
- 资金分配：建议采用动态对冲比例，初始可按50%美股基金+50%A股基金配置，后续根据相关性和预测信号动态调整。
- 动态调整：利用神经网络模型预测未来一段时间美股、A股的收益趋势，根据预测信号调整资金分配。例如：
- 若模型预测美股未来上涨概率大于A股，则美股基金权重提升至70%，A股降至30%；
- 若A股看涨，则A股70%，美股30%；
- 若两者均不看好，则现金或货币基金持有。
